In onderstaande tabel zijn de rendementen van Dexxi opgenomen. Alle gerealiseerde rendementen zijn na aftrek van de all-in fee van 0,8% per jaar.
Voor een volledig overzicht klik hier
Let op: Beleggen brengt risico’s met zich mee. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst. De waarde kan stijgen maar ook dalen.
Onlangs hebben we u geïnformeerd over het feit dat we met Semmie de handen ineenslaan en dat Dexxi onderdeel wordt van Semmie. Met het oog op alle ontwikkelingen willen we u informeren over de wijzigingen die we aan gaan brengen binnen onze modelportefeuilles en wat deze wijzigingen betekenen.
Bij het samenstellen van de portefeuille hebben Dexxi en Semmie een gemeenschappelijk uitgangspunt: de sterke punten van de twee modelportefeuilles combineren zonder af te wijken van de uitgangspunten. Dankzij deze portefeuille-update hebben we een modelportefeuille samengesteld die gedragen wordt door onze gemeenschappelijke overtuigingen, zoals lage kosten, hoge liquiditeit, brede spreiding en duurzaamheid.
De krachtenbundeling met Semmie is een bewuste keuze; zowel Semmie als Dexxi zijn partijen waarbij iedereen – ongeacht kennis en vermogen – kan beleggen. In veel opzichten zijn Dexxi en Semmie dan ook vergelijkbaar.
Door samen met Semmie verder te gaan, kunnen we het zorgvuldige beheer van uw beleggingen – zoals u van ons gewend was – voortzetten. Daarnaast krijgt u toegang tot het digitale platform van Semmie en afhankelijk van uw vermogen, gaat u een lagere beheerfee betalen. Ook zal uw inleg sneller belegd worden; Semmie handelt namelijk elke werkdag.
We geven u graag een opsomming van de voordelen en behandelen daarna wat er anders gaat zijn.
1. Toegang tot de Semmie App
De afgelopen jaren heeft Semmie intern een digitaal platform ontwikkeld waar klanten gemakkelijk inzicht verkrijgen in hun beleggingen en de ontwikkeling daarvan. In de gebruiksvriendelijke app volgt u niet alleen de prestaties van uw portefeuille, maar wordt met behulp van economische modellen ook gemonitord in hoeverre u nog op weg bent met het behalen van uw beleggingsdoel.
In de app is het ook mogelijk om meerdere rekeningen te openen, interessante artikelen te lezen, een automatische incasso in te stellen en om direct te chatten met een medewerker die al uw vragen meteen beantwoord.
2. Aanpassing van de beheerfee
De kosten voor het beheer van uw portefeuille blijven bij Semmie gelijk of worden zelfs minder. Semmie kent, net als dat u gewend bent bij Dexxi, een overzichtelijke kostenstructuur. U betaalt namelijk enkel één all-in beheerfee. Dus geen aparte opzegkosten, geen aparte prestatievergoeding, en geen transactiekosten.
Heeft u een inleg tot een waarde van €500.000? Dan gaat u bij Semmie een beheerfee van 0,75% per jaar betalen.
En belegt u bij ons middels een financieel adviseur? Dan wordt er 0,10% in mindering gebracht op de beheerfee tot een inleg van €500.000.
Semmie Premium
Vanaf een inleg hoger dan €500.000 profiteert u niet alleen van één all-in beheerfee van slechts 0,65%, maar wordt u ook automatisch Premium Member.
3. Meer beleggingsmogelijkheden
Voor onze beleggingsmogelijkheden waren we altijd afhankelijk van Saxo Bank, die diende als depotbank. Doordat we nu met Semmie verder gaan, kunnen we u als klant ook extra service bieden. Zo wordt uw inleg straks sneller belegd. Momenteel handelen we één keer per week, op dinsdag. Dat gebeurt straks iedere werkdag. Hierdoor worden uw stortingen sneller belegd. Mocht er besloten worden om geld op te nemen, dan is dit sneller zichtbaar op uw tegenrekening.
Wilt u daarnaast een rekening openen of een extra rekening toevoegen, dan wordt deze ook sneller geopend en geactiveerd. De wachttijd hiervoor is ongeveer één werkdag.
4. Beleggen in één van de twee modelportefeuilles
U kunt straks per rekening kiezen hoe (duurzaam) u wilt beleggen. U krijgt namelijk de mogelijkheid om te beleggen in de ESG portefeuille of in de impact portefeuille. De ESG portefeuille bestaat uit bedrijven met een goede ESG-score; deze bedrijven nemen hun maatschappelijke verantwoordelijkheid.
Kiest u voor de impact portefeuille, dan belegt u onder andere in bedrijven die een actieve bijdrage leveren aan een duurzame wereld. Deze bedrijven hebben zich gecommitteerd aan doelen die in het klimaatakkoord van Parijs zijn opgenomen. Zo investeert u in bedrijven die zich inzetten om de CO2-uitstoot te beperken.
Meer over deze unieke impact portefeuille leest u hier.
Op welke gebieden verschilt Semmie van Dexxi?
Ondanks dat Semmie en Dexxi in veel opzichten vergelijkbaar zijn, is er een voor de hand liggend verschil. Semmie ziet er anders uit. De nieuwsbrieven, het beleggingsplan en natuurlijk de app hebben de typische Semmie stijl.
Daarnaast zit er een groot verschil in de organisatie. Semmie is onderdeel van de Semmie groep en binnen deze organisatie wordt nauw samengewerkt tussen verschillende disciplines, zoals beleggingsexperts, designers en IT developers. Door deze diversiteit onderscheidt Semmie zich van andere vermogensbeheerders: Semmie is namelijk zelf in staat om verbeteringen (voor u als klant) door te voeren en is hiervoor niet afhankelijk van andere partijen.
Ook op het gebied van beleggingen en functionaliteiten voor beleggers zijn er een aantal verschillen tussen Semmie en Dexxi. Een overzicht:
Verschil Semmie Dexxi
* Belegt u bij ons middels een financieel adviseur? Dan wordt er 0,10% in mindering gebracht op de beheerfee tot een inleg van €500.000.
Ook op het gebied waarop de beleggingen beschermd worden (bij een eventueel faillissement) verschillen beide partijen van elkaar. Momenteel wordt er onderscheid gemaakt tussen het cashgeld dat op uw rekening staat en de beleggingen die uw bezit. Het cashgeld dat op uw rekening staat valt onder het depositogarantiestelsel.
Om ervoor te zorgen dat de beleggingen en het geld van klanten beschermd zijn, werkt Semmie met een Stichting. Deze Stichting heet de Stichting Bewaarinstelling Semmie en wordt gebruikt voor het bewaren van het geld en de beleggingen van onze klanten.
Met de Stichting zorgt Semmie ervoor dat wanneer Semmie failliet mocht gaan, de beleggingen en het geld van onze klanten altijd buiten de boedel van Semmie vallen. De Stichting Bewaarinstelling Semmie bewaart het geld en de beleggingen op aparte rekeningen bij een bank en hoort bij Semmie, maar staat (juridisch gezien) wel los van Semmie.
Meer weten?
Vanuit Dexxi-perspectief kijken we vol vertrouwen uit naar wat de toekomst ons, en u als klant, gaat bieden. Wilt u meer weten over de aankondiging? Lees dan het aankondigingsartikel Dexxi en Semmie slaan de handen ineen.
Wilt u meer weten over de gedachtegang achter deze krachtenbundeling? Lees dan het interview met Duco Frie, Martijn Receveur en Sem van Berkel Jr., CEO en founder Semmie.
Dexxi en Semmie slaan de handen ineen om samen verder te gaan én te komen. Een interview met Duco Frie en Martijn Receveur, Managing Partners Indexus Groep en Sem van Berkel Jr., CEO en founder Semmie, over de overname en de achterliggende gedachte daarbij.
Een logische stap
Indexus, waar Dexxi onder valt, werd ruim 25 jaar geleden opgericht. Sinds 2009 is het belangrijkste doel om passief indexbeleggen tegen lage kosten voor iedereen beschikbaar te maken. “De toegevoegde waarde van actief beheer bleek minimaal, terwijl de kosten hiervan hoger zijn”, vertelt Martijn. “Zonde voor de klant, vonden we. Lage kosten tellen uiteindelijk op bij je rendement. We waren daarom één van de eersten in Nederland die alleen maar indexbeleggingen aanboden.”
Semmie heeft een soortgelijke ontstaansgeschiedenis; Semmie is opgericht met de filosofie om beleggen voor iedereen toegankelijk te maken. “Beleggen was vroeger een privilege”, zegt Sem Jr. “Door een product van deze tijd te ontwikkelen, de minimale inleg te verlagen en lage kosten te vragen, wilden we het voor iedereen mogelijk maken om professioneel naar financiële doelen toe te werken”, zegt Sem Jr.
Vele overeenkomsten
Deze gedeelde missie is niet de enige overeenkomst. Zowel Dexxi als Semmie hebben transparantie en duurzaamheid hoog in het vaandel staan. Beiden partijen zijn bovendien toekomstgericht door de focus op online, zonder daarbij het persoonlijke contact te verliezen.
“We zagen dat niet alleen het beleggingslandschap veranderde, maar de belegger zelf ook”, vertelt Martijn. “Waar aanvankelijk de actieve particuliere belegger, die te veel risico’s nam en in individuele aandelen wilde beleggen, de overhand had op de beurs, zag je dat er een steeds grotere groep beleggers opstond die op zoek was naar minder risico, maar wel een mooi rendement wilde behalen. Zij kwamen bij ons uit.”
Dat kwam mede doordat Indexus op de toekomst gericht was. “Online werd populairder en wij zetten daar vol op in”, legt Martijn uit. “Zo introduceerden we een digitale onboarding, waardoor men makkelijker klant kon worden. Maar ondanks dat de focus meer en meer op online kwam te liggen, hebben we altijd aandacht gehouden voor persoonlijk contact. We zijn altijd blijven investeren in het opbouwen van relaties met onze klanten. Door de samenwerking kunnen we hierin nu de volgende stap zetten. Zo gaan we bijvoorbeeld meer investeren in de samenwerking met onafhankelijke adviseurs. We willen naast die adviseur staan met goede oplossingen, passend bij de behoefte van hun relaties. Daar kunnen we – als vermogensbeheerder en adviseur samen – het verschil maken”, aldus Duco.
Ook bij Semmie is klanttevredenheid namelijk vanaf de oprichting enorm belangrijk geweest. “We zijn een online vermogensbeheerder, maar vinden het belangrijk om altijd met onze klanten in contact te staan”, vertelt Sem Jr. “Onze persoonlijke klantenservice is hierom 7 dagen per week online bereikbaar, van 08:00 tot 22:00 uur. Zo kunnen onze klanten op een toegankelijke manier hun vragen stellen en feedback geven. Door de samenwerking kunnen Dexxi klanten daar ook van gaan profiteren.”
Samen verder
Zowel Sem Jr. als Duco en Martijn zien de samenwerking dan ook als een krachtenbundeling waar beide partijen sterker uitkomen. “In een van onze eerste gesprekken over deze stap zeiden we dat al tegen elkaar: we kunnen elkaar veel bieden”, zegt Duco. Sem Jr. voegt toe: “Dat we de expertise van Indexus kunnen samenvoegen met de digitale kennis van Semmie: daar gaat iedere klant van profiteren.”
Duco bekrachtigt dit: “Vanuit ons perspectief was dit een hele logische stap. We hebben geruime tijd mooie stappen in de wereld van het vermogensbeheer kunnen zetten, maar voelden ons steeds vaker gelimiteerd. Toenemende wet- en regelgeving en de afhankelijkheid van externe partijen maakten het lastig om genoeg tijd vrij te houden voor verdere ontwikkeling van ons platform.”
Omdat zowel Duco als Sem Jr. aan Beursplein 5 opgroeiden en uit echte beleggersfamilies komen, kruisten de wegen van de twee vaak in het verleden. “Ondanks dat Sem Jr. en ik ieder onze eigen weg zijn gegaan, hebben we elkaar altijd in de gaten gehouden.”
Nu blijkt het digitale zelfontwikkelde platform van Semmie het stukje te zijn dat bij de Dexxi puzzel miste. “Op deze manier kunnen we verder groeien en onze tijd en aandacht schenken aan wat voor ons belangrijk is: de klant”, aldus Duco.
Het digitale platform van Semmie
“De afgelopen jaren hebben we bij Semmie een schaalbaar en efficiënt digitaal platform gecreëerd”, vertelt Sem Jr. “Voor de Semmie klant, en nu ook de Dexxi klant, uit dit zich in een gebruiksvriendelijke app, waar op een overzichtelijke manier de beleggingen 24/7 zijn te volgen.”
Het digitale platform zorgt er achter de schermen voor dat er veel meer mogelijkheden zijn. “Verbeteringen kunnen bijvoorbeeld sneller doorgevoerd worden”, zegt Duco. “Daarnaast wordt de dienstverlening verbeterd door onze samenwerking en worden de kosten lager vanwege de schaalvergroting. En lagere kosten tellen natuurlijk op bij je rendement.”
De afgelopen tijd zijn beide partijen achter de schermen druk bezig geweest om de bedrijven te integreren. “Omdat het zo’n logische stap is, waar zowel de Semmie als de Dexxi klant van profiteert, ging dat heel vloeiend”, vertelt Duco over het proces.
“Het hielp hierbij dat onze culturen ook al overeenkwamen”, voegt hij toe. “Er is bij iedereen een drive om verder te komen en om te pionieren. Daarnaast werken er veel experts met verstand van zaken.”
“Tijdens het proces werden de vele overeenkomsten nog eens onderstreept”, beaamt Sem Jr. “Ook bijvoorbeeld op het gebied van beleggingsbeleid vonden we elkaar meteen. We zijn beiden gericht op de lange termijn en spreiding. De factoren waarop we juist verschilden, konden we inzetten om elkaars positie te versterken.”
“Nu brengen we Indexus en Semmie samen, zodat we stap voor stap samen verder kunnen komen”, sluit Duco af. Om zo uiteindelijk ons doel te realiseren: de klant de beste ervaring, dienstverlening en service te kunnen bieden.”
Indexus Groep, met dochterlabel Dexxi, wordt onderdeel van de Semmie groep. Dit is een besluit dat we niet zomaar hebben genomen. Als vermogensbeheerder zetten we ons namelijk al jaren met veel passie in om mooie rendementen te behalen en beleggen zo toegankelijk mogelijk te maken.
We zijn daarbij dankbaar voor het vertrouwen dat we van onze klanten hebben gekregen. Om ervoor te zorgen dat we onze klanten ook in de toekomst van de best mogelijke dienstverlening kunnen blijven voorzien, hebben we ervoor gekozen om onze krachten te bundelen met Semmie.
Als onderdeel van de Semmie groep kunnen onze klanten gaan profiteren van de vele mogelijkheden die het Semmie beleggingsplatform biedt. Dankzij deze overstap krijgt men bijvoorbeeld meer beleggingsmogelijkheden, wordt de service uitgebreid, kan men gebruik gaan maken van een zeer gebruiksvriendelijke beleggingsapp en krijgen klanten per rekening de keuze om te beleggen in één van de twee (duurzame) modelportefeuilles. Maar zoals men van ons gewend is, blijven wij wel altijd persoonlijk voor onze klanten klaarstaan.
Een gedeelde visie
Zowel Dexxi als Semmie zijn partijen waarbij iedereen – ongeacht kennis en vermogen – kan beleggen. In veel opzichten zijn Dexxi en Semmie dan ook vergelijkbaar. We delen een visie waarin de klant en het bieden van goede service centraal staan. Bovendien hanteren we eenzelfde passief beleggingsbeleid met drie belangrijke pijlers: spreiding, lage kosten en focus op de lange termijn.
Martijn Receveur, Managing Partner Indexus Groep: “We zijn zeer verheugd om samen met Semmie verder te gaan. Met ons eigen label Dexxi hadden we al focus op online, maar nu we onze krachten bundelen versnellen we deze ontwikkeling. Verder kunnen we onze kracht op het gebied van relatiebeheer nu bundelen met het digitale beleggingsplatform van Semmie. Daardoor verbetert de kwaliteit van onze dienstverlening aan onze bestaande klanten en intermediairs. We kijken er naar uit om vanuit deze nieuwe basis samen verder te groeien naar de toekomst.”
Sem Jr. van Berkel, CEO en founder Semmie: “Ik ben zeer tevreden met deze ontwikkeling. Indexus Groep is een sterke naam in de vermogensbeheerwereld en bezit ruim 25 jaar aan beleggingservaring. Door de vele overeenkomsten tussen ons als partijen ben ik ervan overtuigd dat de Dexxi klanten ook tevreden kunnen zijn met deze ontwikkeling. We delen dezelfde visie en versterken elkaar op het gebied van kennis en service. Deze overname is daarbij ook een stap vooruit om de ambities die we binnen de Semmie groep hebben, te kunnen bewerkstelligen.”
Wilt u meer weten over de gedachtegang achter deze krachtenbundeling? Lees dan het interview met Duco Frie en Martijn Receveur, oprichters van Indexus en Sem van Berkel Jr., CEO en founder Semmie Group.
Het afgelopen beleggingsjaar was een lastige voor zowel aandelen als obligaties. In de maand januari van dit jaar leken beleggers echter alle zorgen van het afgelopen jaar van zich af te schudden. Over een breed front stegen koersen in de verwachting dat de inflatie zou afnemen en de economie aantrekken. De renteverwachting werd hiermee neerwaarts aangepast. Een combinatie van lagere rente en een hogere economische groei zijn voor beleggers ideale omstandigheden. Vanaf februari ontstonden echter wat twijfels over deze ideale omstandigheden waardoor de beweeglijkheid op de financiële markten sterk toenam.
Waar staan we
Aan het eind van afgelopen jaar was bijna elke econoom ervan overtuigd dat Europa al in een recessie zat en dat in de VS de economie op de drempel van een recessie stond. Ook de verwachtingen ten aanzien van inflatie en rente droegen bij aan het negatieve sentiment op de financiële markten. De feitelijke groeicijfers en de verwachtingen van bedrijven aan het begin van dit jaar toonden echter aan dat de economie er nog niet zo slecht voorstond als men eerder dacht. Het sentiment verbeterde toen ook snel hetgeen tot flinke koersstijgingen leidde in de eerste weken van dit jaar.
In het begin van dit jaar waren de verwachtingen over de inflatiecijfers positief en de hoop was gevestigd op een snelle afname van de inflatie. Toen echter bleek dat de inflatie nauwelijks leek te dalen wilden centrale banken zeker vasthouden aan het beleid om de rente snel en stevig te verhogen. Afgelopen jaar hadden centrale banken de inflatie al schromelijk onderschat en ze wilden deze fout niet nogmaals maken. Inflatiebestrijding staat namelijk hoog op de agenda van een centrale bankier. Door deze vasthoudende stellingname begonnen beleggers ook te twijfelen over de ontwikkeling van de inflatie en de gevolgen hiervan voor de rente. Het te ver verhogen van de rente kan een economie de recessie induwen. Flinke fluctuaties op de financiële markten waren het gevolg.
Deze beweeglijkheid werd nog een keer verhevigd door het omvallen van de Silicon Valley Bank (SVB) en de noodgedwongen overname van Credit Suisse.
Vertrouwen in banken
De SVB was de 16e bank van de VS en met name actief voor tech-bedrijven. Veel van deze bedrijven kenden tijdens corona gunstige tijden waardoor de spaartegoeden bij SVB snel opliepen. SVB kon deze niet snel genoeg in gunstige investeringen onderbrengen en investeerde dat geld op haar beurt in langlopende staatsleningen. Dat zijn weliswaar veilige investeringen maar door de sterke rentestijging daalden de koersen fors en had SVB een fors verlies in de boeken. Toen het na corona wat minder goed ging met die tech-bedrijven onttrokken ze de spaarsaldo’s en werd SVB gedwongen de staatsleningen te verkopen en het verlies te realiseren. Aangespoord door berichten hierover begonnen andere klanten ook geld te onttrekken en ontstond een klassieke bankrun. Het werd duidelijk dat SVB een nogal eenzijdig klantenbestand had maar ook eenzijdig geïnvesteerd had in langlopende staatsleningen. Dat de financiële situatie bij SVB niet eerder is opgemerkt heeft mede te maken met een versoepeling van het toezicht. Na de kredietcrisis is het toezicht verscherpt maar president Trump had de eisen in 2018 juist weer teruggedraaid voor de kleinere banken.
Geen enkele bank kan alle spaargelden direct terugbetalen als rekeninghouders opeens hun geld weghalen en meerdere kleinere banken (Signature Bank en Silvergate) kwamen hierom in de problemen. De angst voor een escalatie wakkerde aan en om de onrust tegen te gaan werden alle banktegoeden van SVB gegarandeerd, ook die uitgaan boven het depositogarantiestelsel.
Deze situatie bleef echter ook in Europa niet onopgemerkt. Kritisch werden diverse banken bestudeerd op hun financiële positie. Dit leidde tot de gedwongen overname door UBS van de noodlijdende Zwitserse bank Credit Suisse. Nu kampte CS wel al enige jaren met corruptieschandalen en grote verliezen door enkele grote dubieuze klanten. Toen CS bekend maakte dat haar financiële verslaglegging “onvolkomenheden” bevatte en ook de grootaandeelhouder Saudi National Bank bekendmaakte niet van plan te zijn om de bank extra te steunen, was ook het vertrouwen in CS weg.
Toezicht Bankwezen
Ook in Europa escaleerde daarna de onrust. Mevrouw Lagarde, de ECB-president, en andere toezichthouders haastten zich om het vertrouwen in het Europese bankwezen uit te spreken en te wijzen op de robuustheid ervan. De situatie in Europa is dan ook anders dan in de VS gezien alle banken onder het strenge Basel III-toezicht vallen, niet alleen de grotere. Feitelijk wijkt de situatie in Europa ook af met de regelgeving in Zwitserland. Banken moeten in Europa strenge stresstesten doorstaan en er is geen feitelijke reden voor onrust ontstaan. Voor Zwitserland is er echter wel veel (financieel toezichts-) werk aan de winkel aangezien er nu met de fusie van twee grote Zwitserse banken een nog grotere bank is ontstaan. UBS is weliswaar een goedlopende gezonde bank maar als die in de toekomst ooit gered moet worden is dat voor Zwitserland een probleem dat nog meer “too big to fail” is maar misschien ook wel “too big to save”.
De onrust op de financiële markten is dus voor een deel terug te herleiden tot de sterke rentestijgingen en het hiermee gepaard gaande risico van (langlopende) staatsleningen. Deze zeer grote beleggingscategorie werd lange tijd gezien als een veilige belegging, zelfs toen de rendementen negatief waren. Inmiddels beseft iedereen weer dat langlopende staatsleningen ook in koers kunnen dalen. Je kunt dan het verlies realiseren of lange tijd het lage of zelfs negatieve rendement met je meedragen. Spreiding blijft daarom een van de belangrijkste onderdelen van een beleggingsportefeuille.
Onze visie
Ondanks alle onrust heeft de ECB zich niet van de wijs laten brengen en de refirente in maart opnieuw met 0,5 procentpunt verhoogt naar 3,5%. De refirente ofwel herfinancieringsrente is de rente die banken moeten betalen aan de ECB wanneer zij geld bij de ECB opnemen. Omdat banken dit geld ook uit de markt kunnen halen reageert de marktrente sterk op rentewijzigingen van de ECB. Hiermee stuurt de ECB dus de marktrente.
Wel gaf de ECB aan de huidige spanningen op de markt te volgen en klaar te staan om zo nodig te reageren om de prijsstabiliteit en de financiële stabiliteit in het eurogebied te handhaven. Ook worden middelen beschikbaar gesteld om banken te ondersteunen met extra geld als dat nodig zou zijn. Voorheen gaf de ECB ook altijd een zgn. “forward guidance” waarmee de centrale bank in haar uitingen de verwachtingen voor de toekomstige renteontwikkelingen van marktpartijen probeert te sturen. Gezien de onzekerheden wil de ECB nu per vergadering beslissen wat er met de rente moet gebeuren.
Daar waar eerst de verwachting was dat de rente in de loop van dit jaar boven 4% zou uitstijgen geloven markten nu niet meer dat de rente nog veel zal stijgen. Een rentestijging van 25 basispunten in mei of juni ligt mogelijk nog in het verschiet maar daarna is de kans groot dat die verhoging richting het einde van het jaar alweer teniet is gedaan. Dit laat onverlet dat marktverwachtingen volatiel zijn.
In de VS is de federal funds rate van de FED (Amerikaans stelsel van centrale banken) uitgekomen op 5%. De verhoging in maart was de negende verhoging in een jaar tijd maar bedroeg slechts 0,25%. De beperkte rentestijging kan er volgens analisten op duiden dat het einde van de reeks renteverhogingen dichterbij komt. In de huidige verwachting zal deze rente nog slechts marginaal stijgen kunnen tot 5,25%. Voor daarna worden alweer renteverlagingen in geprijsd. Aan het einde van het jaar zou de rente tussen de 4,25% en 4,5% kunnen uitkomen.
Over de inflatie, deze is nu toch echt dalende. In januari bedroeg de prijsstijging in de Eurozone nog 8,6% en in februari 8,5%. In maart is de inflatie gedaald tot 6,9% op jaarbasis (volgens voorlopige cijfers) en in Nederland zelfs onder de 5%. De daling zien we in alle regio’s van de wereld terug.
Goldilocks scenario?
De voor beleggers ideale omstandigheden van een aantrekkende economische groei met lagere rentes ligt in het verschiet. Onrust op de financiële markten is natuurlijk moeilijk in te schatten. Een escalatie lijkt momenteel echter niet ophanden en overheden en centrale banken staan klaar met ondersteuning. Een Goldilocks scenario (een economie met volledige werkgelegenheid, stabiliteit en een stabiele groei) zou een mooie uitkomst kunnen zijn na de hierboven beschreven onrust.
Let op: Beleggen brengt risico’s met zich mee. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst. De waarde kan stijgen maar ook dalen.
In onderstaande tabel zijn de rendementen van Dexxi opgenomen. Alle gerealiseerde rendementen zijn na aftrek van de all-in fee van 0,8% per jaar.
Voor een volledig overzicht klik hier
Let op: Beleggen brengt risico’s met zich mee. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst. De waarde kan stijgen maar ook dalen.
Hoe leuk is het om tijdens de Kerstdagen uw kinderen te verwennen met mooie cadeautjes? Dus, dat u onder de boom bijvoorbeeld een feestelijke enveloppe met euro’s neerlegt. Veel vaders en moeders hebben bijna elk jaar zo’n (belastingvrije) verrassing in petto. Maar… waarom wachten tot het einde van het jaar met deze belastingvrije schenking? Die kunt u namelijk nú al doen?
Goed, wij gaan vanzelfsprekend niet over de cadeautjes die u uw kinderen gunt en geeft, maar meestal is het wel zo dat ouders – op het moment van schenken – die kinderen een welgemeend advies geven: ‘Doe er iets verstandigs mee’.
Gelijk hebben ze, die vaders en moeders.
Gelukkig zijn de meeste kinderen inderdaad heel verstandig! Zo zien wij – bij Dexxi – aan het eind van elk jaar, letterlijk in de periode tussen Kerst en Oud/Nieuw, dat precies die bedragen op beleggingsrekeningen worden gestort, die overeenkomen met wat dat jaar belastingvrij (door ouders) mag worden geschonken.
Deze kinderen begrijpen dus hoe het werkt: ‘Regeren is vooruitzien!’
Beleggen is immers gewoon slim. En, het is al helemaal van deze tijd. Het stallen van een bedrag op een gewone spaarrekening, levert al jaren niets op. Sterker nog: door de inflatie teren spaarders zelfs in op hun vermogen! Deze jongeren maken dan ook absoluut de juiste keuze met de euro’s die ze van hun ouder(s) ontvingen.
Maar… regeren is nog veel méér dan alleen maar vooruitzien.
Iedereen die aan het einde van het jaar euro’s inlegt op een beleggingsrekening, laat dus vanaf dát moment zijn of haar vermogen groeien. Echter, hoe eerder men in dat specifieke jaar dat belastingvrije schenkingsbedrag inlegt, des te eerder men dus ook begint met het laten groeien van dat vermogen. Des te eerder gaat een belegger richting rendement!
As we speak, gaan wij de kinderen van Nederland zeker niet oproepen om hun ouders te ‘dwingen’ dat leuke belastingvrije bedrag nu al te geven maar omgekeerd zeggen wij die vaders en moeders met gepaste charme: het kán wel! Maak er gewoon een leuk lentecadeau van!
Want, als uw kinderen besluiten om dat bedrag dan meteen op hun beleggingsrekening te storten, dan bouwen ze dus méér maanden van dit jaar vermogen op. Omgekeerd gezegd: elke maand die ze niet (kunnen) inleggen, kan worden beschouwd als een verloren maand.
Kind jonger dan 40 jaar?
Overigens… als uw kind tussen de 18 en 40 jaar is, dan mag er eenmalig met een verhoogde vrijstelling een nóg hoger bedrag worden geschonken. Als het kind zélf het bestedingsdoel wil bepalen – bijvoorbeeld het openen van een beleggingsrekening – dan mag er € 28.947 geheel belastingvrij worden overgemaakt.
Uiteraard weten wij dat veel ouders zulke enorme bedragen helemaal niet zomaar even beschikbaar hebben – laat staan dat ze het zouden kunnen schenken – maar we meenden, voor de volledigheid, dit bedrag toch hier te moeten benoemen.
Enfin, u begrijpt de kern van de boodschap in dit blog.
Want, als u tegen uw kinderen zegt: ‘Doe er iets verstandigs mee’, dan is het pas écht verstandig als u juist nú al dat belastingvrije bedrag schenkt.
Let op: Beleggen brengt risico’s met zich mee. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst. De waarde kan stijgen maar ook dalen.
Al jarenlang is er de tendens in wet- en regelgeving in Nederland dat de verantwoordelijkheid voor (de opbouw van) het pensioen steeds meer bij de burgers zélf wordt neergelegd. We zullen niet durven beweren dat het einde van de collectieve pensioenfondsen in zicht is, maar feit is wel dat steeds meer mensen het liefst zélf regie willen voeren én (dus) niet afhankelijk willen zijn van de keuzes die de pensioenfondsen maken.
In dit blog zetten we een aantal overwegingen op een rijtje. Beschouw dit blog daarom als een discussiestuk: een goed gesprek met uzelf! We hopen echter vooral dat deze overwegingen u helpen bij de keuzes die u ‘moet’ maken.
En ja… we zetten in het vorige zinnetje het woord ‘moet’ bewust tussen aanhalingstekens. Want, u ontkomt er niet aan om op een gegeven moment een beslissing te nemen. Het uitstellen van uw individuele pensioenopbouw is zo langzamerhand in Nederland een ‘No Go’ geworden.
Regeren is vooruitzien, zeggen we dus!
Overweging 1
Zelf pensioen opbouwen ook al bent u bij een pensioenfonds aangesloten
Als u bent aangesloten bij een Pensioenfonds, dan is dat waarschijnlijk georganiseerd via uw werkgever. Maar weet u eigenlijk wel welk bedrag u later gaat ontvangen? En zo ja: is dat voldoende? Als u die laatste vraag met ‘Nee’ beantwoordt, dan is het fijn om te weten dat u zelf kunt aanvullen. U kunt bijvoorbeeld gaan beleggen. Dat kan in Nederland fiscaal gunstig!
Dus: náást de (verplichte) aansluiting bij een pensioenfonds, hebt u het recht om ook zelf iets te regelen.
Overweging 2
Negeer de overwaarde van de eigen woning en bouw op in euro’s
Veel mensen, die niets concreets opbouwen qua pensioen, denken helaas dat de eigen woning ‘de redding’ is. Maar dat is een misverstand! Want ondanks de kans dat er overwaarde in een eigen woning kan zitten, het blijven stenen! Het zijn geen euro’s.
Ja, natuurlijk: u kunt tegen die tijd uw huis verkopen maar wáár moet u dan wonen? Kortom, zelfs woningbezitters zullen in actie moeten komen.
Neem eigen regie. Ga beleggen. Heel veel particulieren – gewone mensen – gingen u al voor. En, terecht!
Overweging 3
Start pensioenopbouw met een klein bedrag per maand
We snappen goed dat het voor veel mensen lastig is om iets opzij te zetten als die euro’s er gewoon niet zijn. Toch zeggen we hier: bestudeer eens goed de eigen financiële situatie. Is er misschien iets waar u op kunt bezuinigen waardoor er euro’s vrijvallen om die te reserveren voor later?
Kortom: financiële planning is een must want… zoals we al aan het begin van dit blog schreven: de verantwoordelijkheid voor de opbouw van het eigen pensioen komt steeds meer te liggen bij de mensen zelf. U wilt later toch niet elke dag in de stress zitten?
Overweging 4
De AOW is voor u méér dan voldoende
U mag zelf het antwoord geven op deze overweging. Wij constateren in ieder geval dat de maandelijkse AOW geen vetpot is. Een extraatje daar bovenop kan nét die financiële rust geven waar u later – als u de pensioengerechtigde leeftijd hebt bereikt – absoluut behoefte aan hebt!
Overweging 5
Wat is voor u de basis van uw pensioenopbouw?
Bouwt u uw pensioen op van de euro’s die u nu over hebt of baseert u zich op wat u later nodig hebt?
Als u denkt te weten wat u later nodig denkt te hebben, speel dan eens met de leuke rekentools op onze site. U komt daarmee vanzelf op een berekening ten aanzien van wat uw maandelijkse inleg kan zijn.
Zo komt u in de rekentool op een indicatie van uw toekomstige bruto uitkering per maand. Best leuk én best handig om te weten!
+ Bonusoverweging
Begin op tijd. Hoe eerder u begint met beleggen – ook al is het maar een klein bedrag per maand (zie overweging 3) – des te groter is de kans dat u uiteindelijk een leuk vermogen hebt opgebouwd dat helemaal aan u toekomt als u de 67 jaar en een paar maanden bent gepasseerd.
Het is dus – beste lezer, na al deze overwegingen – de hoogste tijd geworden voor een absolute… ‘Go’!
Let op: Beleggen brengt risico’s met zich mee. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst. De waarde kan stijgen maar ook dalen.
Heeft u ooit geprobeerd een vriend, vriendin of familielid te overtuigen om te gaan beleggen en is het u niet gelukt?
Iemand komt erachter dat u actief bent op de beurs en vraagt u wat hij of zij zou moeten kopen. Tesla? Of goud? En hoe zit het met bitcoin? Maar misschien zegt deze persoon ook dat ze zelf nooit zouden beleggen – het is gewoon te riskant!
U probeert dan uit te leggen dat dit niet zo is. Dat echt beleggen geen gokken is en niet ingewikkeld hoeft te zijn. Integendeel, er is een heel gemakkelijke manier om te beleggen met goedkope op de beurs verhandelde fondsen die… zzzzzzz!
En het is al te laat! Iedereen viel in slaap.
Dat is zo frustrerend! Hoe kun je een goede vriend of geliefde vertellen over iets dat hun leven zou kunnen veranderen – als ze maar zouden luisteren?
We hebben enkele ideeën.
Heeft u bewijs nodig? Hier is het.
Hieruit blijkt dat ‘s werelds grootste aandelenmarkten herhaaldelijk tegenslagen hebben overwonnen en iedereen die belegd was een hoger rendement hebben gegeven dan de spaarrekening, obligaties, goud of onroerend goed.
Zelfs COVID was maar een momentopname.
En waarom? Omdat vooruitgang en indirect uw winst afhankelijk zijn van het succes van de meest competitieve, creatieve en vindingrijke bedrijven ter wereld.
U krijgt te horen: oké maak het mij gemakkelijk.
U wordt gevraagd: “Hoe weet ik in welke aandelen ik moet beleggen?”
Uw antwoord: “Dat hoef je niet te weten. Je kiest gewoon geen enkel aandeel.”
Herinnert u onze beursgrafiek hierboven nog? U maakt winst door de hele markt te bezitten. De beste strategie is om uw geld te spreiden over zoveel mogelijk van ‘s werelds toonaangevende bedrijven.
En dat doet u door te beleggen in zogenaamde ETF’s tegen super lage kosten. Het is een soort “mandje” die automatisch, zonder moeite, investeert in de honderden of zelfs duizenden bedrijven die de wereldeconomie domineren – van de VS tot Europa tot Azië-Pacific.
Omdat ETF’s zo briljant zijn ontworpen voor dit doel, zijn ze van niets uitgegroeid tot een industrie die nu de thuisbasis is van vele miljarden en miljoenen investeerders.
Vraag: Ben je bang om te beleggen omdat je ook geld kunt verliezen?
Als u pech heeft met het instappunt en tijdens een crisis verkoopt, verliest u geld op de beurs. Dat ziet u ook in de grafiek hierboven. Als u echter wacht tot de aandelenmarkt zich herstelt, verliest u niet.
Zelfs de meest ongelukkige beleggers van de afgelopen 50 jaar hebben geen geld verloren als ze minstens 14 jaar of langer belegd zijn gebleven in een mandje aandelen van over de hele wereld.
Sparen is echt een stuk riskanter dan het lijkt!
Natuurlijk houden wij mensen van sparen omdat we het als veilig beschouwen.
Op korte termijn lijkt contant geld veilig. Op de lange termijn is het echter een slechte strategie om aanzienlijk meer geld aan te houden dan u nodig heeft om uw rekeningen te betalen. Dat komt omdat inflatie langzaam maar zeker uw koopkracht doodt.
Als de jaarlijkse inflatie 3% is zal de waarde van uw geld in minder dan 23 jaar gehalveerd zijn.
Bespeurt u nog enige twijfel?
Begin dan klein. Met een startbedrag van € 100,- en een inleg van € 50,- per maand zet u al uw eerste stappen.
Laat zien wat het oplevert met onze rekentool.
Veel plezier met overtuigen!
We willen niet doen alsof het gemakkelijk is om een ETF-zendeling te zijn. Onthoudt dat u iemand die niet wil luisteren niet meteen kunt overtuigen. En vaak is het gewoon niet het juiste moment in iemands leven om iets nieuws te leren.
Maar uw inspanningen kunnen nog steeds een verschil maken zonder dat u het beseft. Misschien heeft u een zaadje geplant. U heeft iemand iets gegeven om over na te denken. Als hij of zij er klaar voor is, komt hij of zij misschien naar u toe en zegt:
“Hé, vertel me eens meer over die ETF’s waar je me laatst over vertelde.”
U kunt natuurlijk ook ons gratis eBook sturen om te overtuigen.
Let op: Beleggen brengt risico’s met zich mee. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst. De waarde kan stijgen maar ook dalen.